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Cotação
R$ 92,39
25/09/2026 17:04
Valor patrimonial
R$ 104,65
informe de 08/2026
P/VP
0,88
Payout
99,3%
a lei exige ao menos 95%
Patrimônio
R$ 5,4 bi
R$ 5.377.779.876,31
taxa 0,0518%/mês
Faixa de 52 semanas
R$ 88,10 – R$ 106,76
a 23,0% do caminho entre a mínima e a máxima
Valorização em 12 meses
-8,58%
só preço — não inclui o que o fundo pagou
com os rendimentos: 2,07%
Dividend yield (12m)
10,65%
rendimento PAGO por cota em 12 meses, sobre a cota de hoje
A linha cheia é o que a cota custou na bolsa; a tracejada é o valor patrimonial que o fundo declarou à CVM. A distância entre as duas é o P/VP — quando o preço cruza para baixo do patrimônio, o fundo passou a negociar por menos do que tem. A linha do preço é diária (3 anos de pregão, desde 18/09/2026); a do valor patrimonial vira uma escada porque o informe da CVM é mensal — fingir um valor patrimonial diário seria interpolar um dado que ninguém publicou.
Rendimento pago por cota, que é o que caiu na conta de quem tinha a cota — não é o anúncio do mês nem o número acumulado do informe trimestral. O percentual é sobre o preço de hoje: responde “se eu comprar agora e o fundo mantiver o que pagou, quanto rende”.
Pesos padrão do sistema. Quem usa o app escolhe quanto cada fator vale para ele, e o score muda junto — é a única parte desta página que depende de opinião, e por isso ela vem aberta fator a fator logo abaixo.
O score compara este fundo com o universo inteiro — o segmento dele tem menos de quatro fundos, e mediana de grupo pequeno não significa nada . Para cada fator: onde ele está em relação ao típico do grupo, multiplicado pelo peso que você deu. A soma da última coluna é o número acima.
| Fator | Este fundo | Típico do grupo | Como se compara | Seu peso | Pontos |
|---|---|---|---|---|---|
| Valor preço sobre valor patrimonial: quanto se paga pelo patrimônio do fundo | 0,88 | 0,89 | na média dos pares | 20 | 0,02 |
| Renda rendimento declarado dos últimos 12 meses sobre a cota | 10,65% | 11,41% | na média dos pares | 20 | -0,06 |
| Qualidade quanto do que foi distribuído o resultado de caixa cobriu | 103,01% | 101,28% | na média dos pares | 20 | 0,06 |
| Solidez patrimônio líquido do fundo, do informe mais recente da CVM | R$ 5,4 bi | R$ 2,6 bi | muito acima dos pares | 15 | 0,35 |
| Custo taxa de administração declarada à CVM | 0,05% | 0,05% | na média dos pares | 10 | 0,00 |
| Liquidez volume negociado por mês, em reais | R$ 153,0 mi | R$ 96,1 mi | acima dos pares | 10 | 0,08 |
| Momento variação do preço em 12 meses, descontado o mês corrente | -7,61% | -2,25% | abaixo dos pares | 5 | -0,04 |
Score não é nota e não foi validado contra retorno futuro. Ranking por valor e renda põe ativo em deterioração no topo — preço que caiu vira P/VP baixo, e rendimento sobre preço derretido vira renda alta. O painel logo abaixo é a medida desse risco: leia o score junto com o rumo dos fundamentos.
Aluguel e juro de CRI são o que o fundo ganha operando; venda de imóvel e remarcação a valor justo são eventos que não se repetem. É a diferença que o payout lá em cima não enxerga.
112,0% do resultado vem de aluguel e juro, na mediana de 2 trimestres: a operação sustenta o que o fundo distribuiu. Passar de 100% é normal — as despesas saem depois das receitas.
Cotas
73,5%
em 32 meses
Patrimônio
62,0%
no mesmo período
Valor por cota
-6,6%
o que sobrou para quem já estava
O fundo criou 73,5% de cotas em 32 meses, e o patrimônio cresceu 62,0%. As cotas cresceram MAIS que o patrimônio, e o valor patrimonial por cota caiu 6,6% — parte do dinheiro novo entrou abaixo do que a cota valia.
Emissão não é boa nem ruim: o que decide é se o dinheiro entrou acima ou abaixo do valor patrimonial. Emitir a R$ 90 num fundo de VP R$ 100 dilui quem já estava; emitir no VP ou acima, com o custo pago por quem entra, não prejudica ninguém.
Cada linha é a inclinação da série que o fundo entrega à CVM, mês a mês — é a pergunta que os sinais de saúde não fazem, porque eles olham o nível de hoje. Piorando quer dizer que aquele número está indo para o lado que aperta, e desde quando; não quer dizer que o fundo é ruim. Quando a mudança foi um degrau, a tela dá o mês — é ele que diz qual relatório gerencial abrir.
Ressalva do balanço: 91,1% do passivo deste fundo está em “outros valores a pagar”, que a CVM não abre. Mais da metade, então a leitura de alavancagem diz o tamanho do passivo e não a natureza dele. Não é dívida provada nem dívida negada — é a pergunta que o relatório gerencial responde.
Calculado do que o fundo declarou à CVM. O ponto âmbar quer dizer “vale uma olhada”, não “é ruim” — a leitura é sua, e o caminho curto para ela é o botão de documentos lá em cima.
XP INVESTIMENTOS CORRETORA DE CÂMBIO, TÍTULOS E VAL MOB S/A · gestão XP Asset
CNPJ 26.502.794/0001-85
Os documentos oficiais do fundo estão no gerenciador da B3 — é a fonte, e não uma leitura dela.
Antes de entrar, resolva criação de cotas: o fundo criou 73,5% de cotas em 32 meses, e o patrimônio cresceu 62,0%. Quem responde é o relatório gerencial, no botão de documentos aqui em cima.
A régua, para você poder discordar dela: dois fundamentos graves apertando ao mesmo tempo pedem revisão da posição; um pede vigilância; nenhum, com mais indicadores a favor do que contra, mantém. Grave é só o que muda a decisão sozinho — renda por cota, patrimônio por cota, alavancagem já elevada e subindo, rendimento distribuído além do que a operação gerou, resultado que não vem de operar e emissão que diluiu. Ressalva não vira ponto, e a taxa de administração do informe não entra na conta: a CVM a entrega errada por um fator de ~20 numa minoria constante dos fundos — 8 dos 47 conferidos um a um contra o regulamento. Cada linha acima cita um número que a própria ficha mediu — nada aqui é opinião de terceiro.
O patrimônio líquido, competência a competência. O eixo não começa em zero: num fundo de bilhões, começar em zero desenharia meses diferentes como barras idênticas — em troca, a variação aparece maior do que é.
| 08/2026 | 07/2026 | 06/2026 | 05/2026 | 04/2026 | 03/2026 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| O tamanho do fundo | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ativos | R$ 6,21 bi | -0,13% | R$ 6,21 bi | -0,71% | R$ 6,26 bi | -0,17% | R$ 6,27 bi | -0,18% | R$ 6,28 bi | +18,85% | R$ 5,28 bi | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Patrimônio líquido | R$ 5,38 bi | -0,24% | R$ 5,39 bi | -0,13% | R$ 5,40 bi | -0,21% | R$ 5,41 bi | -0,29% | R$ 5,42 bi | +21,79% | R$ 4,45 bi | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Valor patrimonial por cota | R$ 104,65 | -0,23% | R$ 104,89 | -0,13% | R$ 105,03 | -0,21% | R$ 105,25 | -0,29% | R$ 105,56 | -0,57% | R$ 106,16 | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cotas emitidas | 51.390.098 | 0% | 51.390.098 | 0% | 51.390.098 | 0% | 51.390.098 | 0% | 51.390.098 | +22,49% | 41.954.498 | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cotistas gente entrando ou saindo é o voto de quem lê o relatório todo mês | 366.494 | -1,19% | 370.912 | +6,80% | 347.304 | +0,87% | 344.319 | +0,51% | 342.586 | +0,75% | 340.049 | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| O que ele deve | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Passivo total | R$ 827,89 mi | +0,57% | R$ 823,19 mi | -4,38% | R$ 860,93 mi | +0,05% | R$ 860,53 mi | +0,52% | R$ 856,09 mi | +3,05% | R$ 830,73 mi | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Dívida de securitização | R$ 0,00 | — | R$ 0,00 | — | R$ 0,00 | — | R$ 0,00 | — | R$ 0,00 | — | R$ 0,00 | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Dívida de aquisição de imóveis | R$ 25,34 mi | 0% | R$ 25,34 mi | -61,62% | R$ 66,03 mi | 0% | R$ 66,03 mi | 0% | R$ 66,03 mi | +18,59% | R$ 55,67 mi | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Provisões | R$ 0,00 | — | R$ 0,00 | — | R$ 0,00 | — | R$ 0,00 | — | R$ 0,00 | — | R$ 0,00 | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Outros valores a pagar o balde que a CVM não abre — vai de 0,4% a mais de um terço do passivo | R$ 754,08 mi | +0,77% | R$ 748,32 mi | +0,30% | R$ 746,07 mi | +0,44% | R$ 742,77 mi | +0,15% | R$ 741,68 mi | +0,81% | R$ 735,71 mi | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Rendimentos a distribuir | R$ 42,14 mi | 0% | R$ 42,14 mi | 0% | R$ 42,14 mi | 0% | R$ 42,14 mi | 0% | R$ 42,14 mi | +26,01% | R$ 33,44 mi | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| O que ele tem a receber | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Valores a receber | R$ 62,66 mi | +4,08% | R$ 60,20 mi | +10,77% | R$ 54,34 mi | +2,42% | R$ 53,06 mi | -2,80% | R$ 54,59 mi | -12,33% | R$ 62,27 mi | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Aluguel a receber | R$ 55,90 mi | +4,73% | R$ 53,37 mi | +12,50% | R$ 47,44 mi | +2,94% | R$ 46,09 mi | -3,53% | R$ 47,77 mi | -14,27% | R$ 55,72 mi | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Necessidade de liquidez é o que a CVM chama de «total da necessidade de liquidez», não o caixa livre | R$ 84,69 mi | -18,04% | R$ 103,33 mi | -32,47% | R$ 153,02 mi | -7,46% | R$ 165,35 mi | -1,80% | R$ 168,38 mi | +63,33% | R$ 103,09 mi | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| O que ele declarou render | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Rentabilidade no mês declarado | 0,55% | -16,35% | 0,65% | +14,24% | 0,57% | +17,50% | 0,49% | +139,78% | 0,20% | -76,91% | 0,88% | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Dividend yield declarado declarado | 0,78% | +0,13% | 0,78% | +0,21% | 0,78% | +0,30% | 0,78% | +0,57% | 0,77% | +2,74% | 0,75% | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Rendimento PAGO por cota o que caiu na conta de quem tinha a cota — a fonte que o ranking usa | R$ 0,82 | 0% | R$ 0,82 | 0% | R$ 0,82 | 0% | R$ 0,82 | 0% | R$ 0,82 | 0% | R$ 0,82 | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Taxa de administração ao mês, sobre o patrimônio | 0,05% | -27,35% | 0,07% | -38,90% | 0,12% | +2,82% | 0,11% | +5,29% | 0,11% | -16,50% | 0,13% | — | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Verde é o que melhorou para você, vermelho é o que piorou — e cada linha sabe para que lado é melhor nela: dívida caindo é verde, taxa de administração caindo é verde. Cinza é a linha em que subir não é melhor nem pior (cotas emitidas, aluguel a receber e necessidade de liquidez). O sinal do número continua sendo o sinal do número. Valores em reais, exceto onde indicado. As linhas marcadas «declarado» são números que o administrador informa e que ninguém consegue conferir contra fato — por isso o rendimento PAGO por cota aparece logo abaixo delas, vindo de outra fonte. Quando os dois discordam, quem manda é o que caiu na conta: foi essa divergência que fez o fator Renda do ranking trocar de fonte em 09/09/2026.
Isto não entra em nenhum indicador desta tela — nem no score, nem nos sinais, nem no rumo. É material de terceiro, com viés de quem escreveu, guardado aqui para você confrontar com a sua tese. O veredito aparece com a palavra que a casa usou, e não convertido em nota.
O veredito lá em cima é a única coisa desta tela que recomenda, e ele é uma conta com régua declarada — não opinião sobre o mercado, nem previsão de preço. Todo o resto calcula fato declarado ao regulador e mostra a data: o sistema não lê notícia nem interpreta documento. Vacância e dividend yield mensal do informe ficaram de fora porque os administradores os preenchem de formas incompatíveis.